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주식투자6

[투기론] MDD의 이해를 위한 좀 더 쉬운 설명 * 되게 간단한 개념인데 글재주가 미천해서 어렵게 써놨다. 어제 MDD의 개념에 대해 소개하는 포스팅을 하였는데, 아주 중요한 개념이라고 강조한 것에 비해서 영 설명이 시원찮아서 오늘 추가적으로 이해를 돕기위해 표를 간단하게 만들어서 설명을 추가하고자 한다. NO. 매수가격 매수 후 최저 평가 손익 청산 가격 수익율 MDD 거래1 10,000 5,000(-5,000) 20,000 100% 50% 거래2 10,000 8,000(-2,000) 20,000 100% 20% 10,000원에 매수해서 5,000원까지 떡락했다가 20,000원에 팔거나 10,000원에 매수해서 8,000원까지 떨어졌다가 20,000원에 팔거나 - 두 거래 모두 수익률은 100%로 동일한 결과를 가진다. 하지만 거래1.의 경우 원금의.. 2023. 3. 13.
[투기론] 기대수익과 기대손실의 계산 / MDD 개념의 숙지 * 어디까지나 내 개인적인 연구와 경험에 기초한 의견임을 다시 밝힌다. 주식투자에 대해 글을 써야지 하고 마음먹고, 그냥 남들이 하는 것처럼 차트에 선 몇 개 찍찍 그어놓고 "거봐 내 예측이 맞잖아.. " 하는 식의 유치한 짓거리는 하고 싶지 않았다. 세상에서 유일하게 하고 잘하고 싶었던 트레이딩이었지만 이쪽에 소질은 전혀 없었던 내가 어떻게 이곳에서 살아남을 수 있었는지에 대한 과정에 이야기고, 투기거래란 무엇인가에 대한 본질적인 질문에 대한 이야기이며, 사람들이 폄하하는 투기에 대한, 그런 투기거래를 향한, 나라는 한 개인의 일생이 담겨있는 지독한 열정의 이야기다. 한 명이라도 사고방식과 뇌 회로를 수정할 수 있다면 그것으로 가치를 가지겠다고 마음먹고 시작했다. * 주식투자자로써 제일 듣기 싫은 말... 2023. 3. 13.
[투기론] 주식투자가 어려운 이유(feat. 통계학)4. * 이 시간부터는 투자라는 단어를 투기로 대체하겠다. 내가 투기라고 쓰는 것이 일반인들이 하는 투자의 개념이라고 봐도 무방할 거 같다. 투자가 어려운 이유는.. 본인들이 정말 잘하고 싶은 건 투기인데 자꾸 투자를 공부하기 때문이다.. * 앞선 포스팅에서 차트는 랜덤하고 예측은 무의미하다고 강조했는데, 진짜 그러한가?? 차트에 대한 환상을 벗어난 뒤에 다시 선택의 조력자로써 차트를 대한다면, 당연히 차트만큼 투자의 타이밍을 정확히 알려주는 도구는 없다. 또한 우리는 항상 게스히터의 자세로 예측해야 한다. 만약에 차트에 규칙성이 존재하지 않는다면, 이미 꾸준한 수익을 올리면서 큰 부를 이룬 트레이더들의 존재도 설명이 되지 않는다. 시장에서 예측이라는 건, 대응의 자세를 포함해야 완전해지는 것이다. A 종목의.. 2023. 3. 13.
[투기론] 주식투자가 어려운 이유(feat. 통계학)3 * 시세는 가우시안을 따르는가? 이 하나의 문제를 수학적으로 사고해 보는 것만으로도 우리는 많은 것을 얻어낼 수 있다. 당연히 자연계에서 발생하는 모든 사건이 가우시안을 따르지 않는다. 주사위를 던져서 각 숫자가 나올 확률은 정확하게 1/6로 동일하다. 로또에서 각 숫자가 나올 확률도 정확하게 1/45로 동일하다. 우리가 하는 모든 제비뽑기류의 도박은 모든 변수의 확률 값이 동일하고 아래와 같이 가우시안 함수가 아닌 균등함수분포를 보인다. 주사위 확률 함수 즉, 가격 움직임이 가우시안을 따르지 않는다라는 말은 우리가 가장 일반적으로 예측 가능한 확률함수를 사용할 수 없다는 의미가 된다. 즉, 위에 균등함수처럼 어느 시점에서 거래하든 수익이 날 확률과 손실이 날 확률은 정확히 50%로 동등하다는 것이다. .. 2023. 3. 13.
[투기론] 주식투자가 어려운 이유(feat. 통계학)2. * 다시 한번 가우시안을 잘 살펴보자 역시 아름답다 이 표를 해석하기 위한 이해를 돕자면 한국 남성의 평균 키가 172라고 하고 표준편차가 2라면 170 - 172 - 174 172에서 2를 빼준 170 172에서 2를 더해준 174 어떤 한국 남자를 무작위로 뽑았을 때 키가 170-174 사이에 있을 확률이 68.3%라는 의미이다. (아 핸드폰에 시그마 기호는 어디서 입력할 수 있는 건가.. 😰🤦) 그리고 표준편차 2의 2배, 즉 4를 적용하면 (통상 2시그마라고 부른다) 172 - 4 = 168 172 + 4 = 176 또 한 명 다른 남자를 뽑았을 때 키가, 168 - 176 사이에 있을 확률이 95.3% 3시그마, 즉 6cm의 편차를 줘서 166- 178 사이에 있을 확률이 무려 99.7% (당연.. 2023. 3. 13.
[투기론] 주식투자가 어려운 이유(feat. 통계학)1 * 왜 주식투자가 어려운가.. 이전 포스팅에서도 말했지만 절대 다수가 투자에 실패하는 이유는, 좋은 트레이더가 되는 것보다 신이 되는것에 관심이 더 많기 때문이다. (그놈의 예측! 예측! 궁예병😳😂) 그와 더불어서, 차트와 자기자신을 선별적으로 신봉하기 때문이다. 선별적 신봉이라는 말은.. 자신의 예측이 맞으면 - 거봐! 내가 뭐랬어 자신의 예측이 틀리면 - 이 죽일놈의 공매도세력! 적어도 이런 초심자 단계는 뛰어넘은... 차트에 목을 메거나, 남탓하는 단계는 벗어난 현명한 독자들이 많을거라 생각하고 글을 이어가겠다. * 통계학은 "원래 그러한 것"에 기초한다. 흔히 말하는 가우시안 즉, 정규분포에 대한 이야기 없이는 통계학과 세상의 접점을 이야기하기 쉽지 않다. (통상 전공자들은 정규분포를 가우시안이라.. 2023. 3. 12.

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